FABRICAONE.AI (акционер – ГК Softline) публикует финансовые результаты за 2025 год, представляет обновленный периметр Группы и подтверждает намерения проведения IPO

Москва, 7 апреля, 2026 год

Группа компаний FabricaONE.AI (ПАО «ФАБРИКА ПО», далее — «Группа» или «Компания»), российский разработчик программного обеспечения (ПО) на основе искусственного интеллекта (ИИ), публикует аудированные консолидированные финансовые результаты за 2025 год по стандартам МСФО, а также раскрывает оценку консолидированных финансовых показателей Группы с учетом приобретений, завершенных после отчетной даты, финансовый прогноз и обновление планов IPO.

Во втором полугодии 2025 года менеджмент провел консолидацию продуктового портфеля, объединив решения со схожей функциональностью. 3 апреля 2026 года Компания завершила приобретение контроля в консалтингово-внедренческом бизнесе ГК «Борлас» и компании BeringPro (в совокупности далее — «Борлас»). С апреля 2026 года Группа работает в расширенном периметре, объединяющем четыре направления: Заказная разработка, Тиражное и Промышленное ПО, Консалтинг. При этом Группа провела консолидацию и оптимизацию портфеля, сфокусировав ресурсы на наиболее эффективных направлениях.В указанном периметре Компания составила оценку и прогноз финансовых результатов, а также намеревается провести IPO.

Результаты Группы с учетом потенциального влияния^[1] приобретенных компаний

Приобретенные активы оказывают положительное влияние на результаты Компании, темпы роста и рентабельность бизнеса за счет синергий между направлениями. Ниже приведена оценка совокупных финансовых показателей 2025 года в обновленном периметре Группы.¹

Структура выручки и Скорр. EBITDA Группы по направлениям, 2025 год

Генеральный директор FabricaONE.AI Максим Тадевосян:

«Ключевыми операционными итогами 2025 года стали рост выручки и опережающий темп роста Скорр. EBITDA, который привел к росту рентабельности. Это стало следствием структурных инициатив по повышению эффективности операционной модели. В течение года мы последовательно переориентировали портфель в сторону высокомаржинальных долгосрочных продуктов, одновременно наращивая инвестиции в собственные инструменты разработки на базе искусственного интеллекта, а также в разработку ПО с ИИ в самых перспективных областях ИТ-рынка с целью укрепления лидерства. Мы считаем, что данный подход создает основу для качественного роста в среднесрочной перспективе, что отражено в опубликованном финансовом прогнозе».

Финансовый директор FabricaONE.AI Ренат Мулюков:

«Финансовые результаты 2025 года соответствуют нашим стратегическим приоритетам. Компания поддерживает баланс между инвестициями в разработку и ростом бизнеса. Такой подход позволяет финансировать развитие из операционного потока без избыточной долговой нагрузки. Рост выручки на 13% при увеличении рентабельности по Скорр. EBITDA до 19% подтверждает формирование устойчивой базы для дальнейшего роста».

Комментарии к финансовым показателям

Выручка Группы за 2025 год составила 25,5 млрд руб. (+12,9% г/г). Положительная динамика выручки обеспечена сочетанием эффектов от сделок M&A и органического развития на фоне активной цифровизации российских компаний, импортозамещения и внедрения ИИ-решений^[4]. Во втором полугодии менеджмент провел оптимизацию продуктового портфеля, объединив решения со схожей функциональностью.

Валовая прибыль составила 8,2 млрд руб. (+6,1% г/г). Динамика валовой прибыли отражает плановый переход к более маржинальной бизнес-модели и выбор в пользу проектов с более высокой добавленной стоимостью. Компания вышла из части проектов с низкой эффективностью, что временно снизило темпы роста валовой прибыли, но заложило основу для повышения качества всего портфеля.

Показатель Скорр. EBITDA составил 4,8 млрд руб. (+21,7% г/г), продемонстрировав темпы роста, опережающие выручку. При этом рентабельность по показателю Скорр. EBITDA увеличилась на 1,3 п.п. с 17,5% до 18,8%. Рост достигнут за счет повышения операционной эффективности, включая внедрение собственных ИИ-инструментов в процессы разработки, а также увеличения доли высокомаржинальных продуктов в структуре выручки.

Чистая прибыль Группы составила порядка 3 млрд руб. (+4,6% г/г). На итоговый показатель чистой прибыли повлияли рост амортизации капитализированных затрат на разработку ПО (в соответствии со стратегией развития данного сегмента) и адаптация к новым параметрам налогового законодательства для ИТ-отрасли (переход со ставки 0% на 5% по налогу на прибыль для части дочерних компаний), что является общим фактором для всего сектора.

Показатель NIC составил 1,6 млрд руб. (-0,6% г/г). Динамика обусловлена единовременным увеличением капитализируемых затрат на разработку перспективных продуктов — программного обеспечения с ИИ — в рамках оптимизации портфеля на фоне роста чистой прибыли.

Показатель «Чистый долг / Скорр. EBITDA» по состоянию на конец 2025 года составил 0,28x, что отражает устойчивое финансовое положение Компании.

ГК «Борлас» и BeringPro (ex-KPMG Consulting) — консалтингово-внедренческий бизнес с более чем 35-летней историей, >650 консультантами и портфелем свыше 1 000 реализованных проектов. Ключевые компетенции: бизнес-консалтинг и ИТ-стратегия, внедрение ERP/PLM/EPM-систем (Oracle, SAP), управление производственными процессами, аналитика и ИИ-консалтинг.

Компания завершила формирование вертикально-интегрированной бизнес-модели, укрепив компетенции в области стратегического консалтинга, внедрения ИТ-систем и технической поддержки. Консалтинговый сегмент усилил предложение «единого окна» для клиентов, обеспечив синергию с направлениями заказной разработки и продуктов. Менеджмент ожидает дальнейшего роста рентабельности за счет кросс-продаж, использования ИИ-инструментов в проектах и эффекта масштаба.

Прекращенная деятельность

В IV квартале 2025 года Совет директоров Компании принял решение о прекращении ряда направлений деятельности, включая ООО «Сойка», ООО «Робовойс» и отдельные проекты в сегменте промышленного ПО с конкурирующими компонентами. Убыток от прекращенной деятельности по итогам 2025 года составил 1 560 млн руб. Совокупная чистая прибыль Группы за 2025 год, включая прекращенную деятельность, составила 1 034 млн руб. Все финансовые показатели, используемые для управленческого анализа, прогнозирования и оценки бизнеса, приведены по продолжающейся деятельности с учетом приобретения ГК «Борлас».

Прекращение данных направлений является частью стратегии оптимизации портфеля: устранение дублирующих продуктов и низкомаржинальных контрактов, сформировавшее более качественную основу для роста в 2026 году. Данная мера также позволила высвободить операционные ресурсы для развития ИИ-ориентированных направлений.

Основные стратегические приоритеты FabricaONE.AI

• Развитие полносервисной бизнес-модели «единого окна» для клиентов и переход на SaaS с намерением нарастить долю рекуррентной выручки.
• Долгосрочные стратегические технологические партнерства в области ИИ и промышленной цифровизации.
• Повышение операционной эффективности Компании за счет развития собственных инструментов разработки на базе искусственного интеллекта.
• Развитие текущего продуктового портфеля и запуск новых платформ промышленной автоматизации с применением технологий ИИ.

Прогноз^[5] ключевых показателей и подтверждение намерения проведения IPO^[6]

Прогноз ключевых показателей

• В среднесрочном прогнозе Компания ожидает увеличения темпов роста выручки до уровня 18-22% в год.
• Наиболее динамичный рост прогнозируется в сегменте тиражного и промышленного ПО— до 30-35% в среднесрочной перспективе с 27% по итогам 2025 года.
• Рентабельность по Скорр. EBITDA в 2026 году планируется на уровне 19-21% с дальнейшим ростом на среднесрочном горизонте до 24-28%.
• Компания также планирует поддержание комфортного уровня долговой нагрузки (показатель «Чистый долг/Скорр. EBITDA» — не более 1,0x) и умеренных капитальных затрат на разработку (4-5% от выручки в среднесрочном периоде) за счет активного применения ИИ-инструментов.

С более детальным прогнозом можно ознакомиться в приложении к настоящему пресс-релизу.

Планы проведения IPO

Компания подтверждает намерение провести IPO. Окончательное решение о сроках и параметрах сделки принято не было и будет зависеть от ряда факторов, в том числе от состояния рынков капитала.

Дополнительные раскрытия в отношении сделки будут осуществляться в порядке, установленном применимым законодательством.

Аудированная финансовая отчетность Группы (исторический периметр)

Ниже приведены аудированные консолидированные финансовые результаты Группы от продолжающейся деятельности за 2025 год в периметре до приобретения «Борлас», раскрываемые в соответствии с требованиями законодательства. Данные показатели, совместно с отчетностью «Борлас», использованы в качестве основы для подготовки результатов Группы с учетом потенциального влияния приобретенных компаний.

Снижение совокупной чистой прибыли с 2 503 млн руб. в 2024 году до 1 034 млн руб. в 2025 году обусловлено убытком от прекращенной деятельности (1 560 млн руб.) и не отражает динамику операционного бизнеса. Чистая прибыль от продолжающейся деятельности составила 2 594 млн руб. (+2% г/г). Сдерживающим фактором выступили рост амортизации капитализированных расходов на разработку ПО и увеличение налоговой нагрузки в связи с повышением льготной ставки по налогу на прибыль для ИТ-компаний с 0% до 5% в 2025 году.

Информация о крупных проектах компаний, входящих в FabricaONE.AI

• AI завершила пилотный проект внедрения платформы Databriz для компании Eurasian Resources Group (ERG). В первом полугодии 2025 года Databriz применялся для планирования и оперативного управления ремонтом энергоблока № 3 Аксуской электростанции АО «Евроазиатской энергетической корпорации» (ЕЭК), входящей в международную группу компаний ERG (Eurasian Resources Group).
• «Газпромтранс» разработал более 70 программных роботов на отечественной платформе для автоматизации бизнес-процессов ROBIN SL Soft Группы FabricaONE.AI. Разработка экономит специалистам компании 3 тысячи часов в год. Это один из самых крупных отечественных примеров гражданской роботизации – автоматизации процессов специалистами бизнес-подразделений, не имеющих навыков программирования.
• AI успешно завершила проект по разработке и внедрению единой корпоративной системы онлайн-обработки заказов для группы логистических компаний. Решение автоматизирует управление запасами, резервирование и планирование отгрузок, значительно повышая скорость и точность исполнения заказов.
• AI стартовала промышленный проект по внедрению системы оперативного планирования производства Planmatic на ОАО «Уральский Трубный Завод» (УралТрубПром). Это первый промышленный клиент нового продукта, представленного весной на конференции OMEGALLIANCE.
• AI реализовала проект по переводу крупной медицинской организации на российскую систему электронного документооборота «Цитрос СЭД». В результате проекта заказчику удалось отказаться от СЭД на базе иностранного вендора, настроить базовые workflow-процессы в новом решении и создать современный веб-интерфейс без потери ранее реализованных функций.
• AI совместно с партнером «Техностанция» реализовала проект по автоматизации управления многоканальными продажами для онлайн-магазина «Стройматериалы-ПРО» на маркетплейсах Ozon, Wildberries и «Яндекс Маркет». Решение на основе платформы интеллектуальной автоматизации ROBIN позволило передать рутинные операции цифровым помощникам, высвободив ресурсы для стратегического развития бизнеса.
• Компания «МЕДСИ» улучшила клиентский сервис с помощью ИИ-агента FabricaONE.AI. Теперь агент не только предоставляет сервисы самообслуживания — запись на прием и ответы на вопросы, но и маршрутизирует звонки на первой линии поддержки. Это позволило «МЕДСИ» дополнительно автоматизировать обработку более 3,5 млн звонков в год, существенно повысив качество обслуживания.
• AI разработала решение по мониторингу радиоэфира для одного из российских медиахолдингов. Благодаря новой разработке теперь сотрудники медиахолдинга могут оперативно отслеживать показатели радиоэфира, наблюдать за статистикой, анализировать данные и составлять отчеты, на основании которых даются рекомендации региональным вещателям по корректировке эфира.
• AI реализовала проект по разработке специализированного программного обеспечения для оптимизации работы крупной российской страховой компании. С помощью нового решения страховые агенты заказчика могут осуществлять большую часть операций, связанных со страхованием, и эффективно взаимодействовать с системой обслуживания клиентов.
• Dev Platform от VK Tech внедрила платформу Test IT FabricaONE.AI для повышения качества разработки ПО. Интеграция позволяет отслеживать актуальный статус качества продукта в реальном времени и принимать решения о дальнейшей работе на основе отчетных данных.
• AI реализовала проект по импортозамещению иностранной CMS системы SiteCore и переводу сайта крупного российского банка на новый технологический стек открытого российского ПО. Проект стал важным шагом в поддержании цифрового суверенитета России.
• AIвнедрила систему хранения электронных клиентских досье «Цитрос» для международной финансовой организации, работающей в странах СНГ. Новое решение позволило создать единый цифровой архив, повысить юридическую защищенность документов и автоматизировать процессы обработки данных.Благодаря решению компания снизила трудозатраты, оптимизировала бизнес-процессы и обеспечила своевременность обработки документов.

За пределами отчетного периода, в январе 2026 года, FabricaONE.AI также объявила о приобретении БФТ-Холдингом 49% компании «Полиматика Рус» – разработчика флагманской платформы для аналитики данных Polymatica. Стратегическое партнерство предполагает создание наиболее полного на российском рынке решения для сквозной работы с данными: от управления до продвинутой визуализации и предиктивной аналитики на базе технологий машинного обучения. Сделка предполагает совместное предложение для клиентов государственного и корпоративного секторов на основе уникальной объединенной экспертизы.

О FabricaONE.AI

Группа компаний FabricaONE.AI – российский провайдер цифровой трансформации и разработчик решений на основе искусственного интеллекта, объединяющий более 20 лет экспертизы в ИТ. Группаобъединяет компетенции профильных компаний: Bell Integrator, SL Soft, SL Prom Soft, «Девелоника», Академия АйТи, Группа «Борлас» (более 30 лет опыта в повышении эффективности бизнеса) и других. Синергия между компаниями позволяет предлагать лучшие комплексные решения для бизнеса в различных отраслях по модели «единого окна».

Ключевые направления работы FabricaONE.AI в рамках цифровой трансформации для заказчиков: заказная разработка программного обеспечения и создание решений в области тиражного и индустриального ПО с использованием ИИ-технологий.

• По оценкам Б1, в 2025 году объем целевых рынков FAI составит 533 млрд руб. (тиражное ПО) и 164 млрд руб. (заказная разработка ПО).
• Целевые рынки FAI обладают значительным потенциалом роста за счет активной цифровизации бизнеса и государства, растущего спроса на технологии анализа больших данных и применения ИИ, а также интеллектуальной автоматизации и роботизации. На перспективы рынка также позитивно влияет продолжение импортозамещения иностранного ПО с целью обеспечения технологического суверенитета России.

Группа специализируется на предоставлении комплексных решений, отвечающих задачам цифровизации и автоматизации технологических и бизнес-процессов заказчиков, по нескольким фокусным сегментам:

• Полный цикл услуг по заказной разработке ПО: от стратегического консалтинга до внедрения, развития и поддержки, с активным применением собственных ИИ-инструментов, кратно повышающих скорость и качество разработки.
• Тиражное и промышленное ПО— более 50 готовых решений с применением ИИ для автоматизации производственных и бизнес-процессов клиентов из различных отраслей.
• Консалтинг — бизнес-консалтинг и ИТ-стратегия, внедрение ERP/PLM/EPM-систем (Oracle, SAP), управление производственными процессами, аналитика и ИИ-консалтинг. Также Группа развивает компетенции корпоративного обучения в сфере ИТ— развития цифровых навыков сотрудников ИТ-команд заказчиков, подготовки и переподготовки кадров для работы с современными технологиями.

FabricaONE.AI обладает устойчивой клиентской базой, насчитывающей более 1 100 клиентов из различных секторов российской экономики, среди которых крупнейшие российские частные и государственные компании со значительными ИТ-бюджетами.

В штате FabricaONE.AI свыше 5,4 тыс. сотрудников, 85% из которых – ИТ-специалисты.

Информация, содержащаяся в данном сообщении, не является предложением, рекомендацией или консультацией о продаже или покупке каких-либо ценных бумаг или приглашением делать предложение о совершении каких-либо сделок с ценными бумагами. Данное сообщение не может рассматриваться как предложение совершать какие-либо сделки, продавать, приобретать, обменивать или передавать какие-либо ценные бумаги какому-либо лицу или для какого-либо лица, и не представляет собой рекламу каких-либо ценных бумаг.

Любая информация, содержащаяся в настоящем сообщении, актуальна только по состоянию на дату его публикации. Группа, любые иные лица, входящие с Компанией в группу лиц, их аффилированные или иным образом связанные с ними лица, а также директора, должностные лица, работники, агенты, советники и консультанты(далее — «Представители») и иные лица не принимают на себя обязанности по внесению изменений в настоящее сообщение после даты его публикации и не несут ответственности ни за какие убытки или иные финансовые потери, возникшие в результате того, что любая информация в настоящем сообщении может стать неактуальной или неполной после даты ее подготовки.

Данное сообщение может являться прогнозным заявлением или содержать прогнозные заявления. Прогнозные заявления не являются историческими фактами и могут быть идентифицированы с помощью таких слов, как «планирует», «нацелен», «стремится», «предполагает», «ожидает», «предвидит», «намеревается», «оценивает», «будет», «может», «продолжает», «следует», или аналогичного выражения (включая производные от указанных слов). Такие прогнозные заявления в момент их предоставления отражают убеждения, намерения и текущие задачи/цели Группы, касающиеся, помимо прочего, результатов деятельности Группы и компаний Группы, финансового положения, ликвидности, перспектив, роста и стратегий. Несмотря на то, что прогнозные заявления, содержащиеся в настоящем сообщении, базируются на обоснованных предположениях, тем не менее любые такие заявления сопряжены с известными и неизвестными рисками и факторами неопределенности, включая существенные условия ведения бизнеса, а также иные внешние факторы, рассмотренные в том числе в разделе 2.8 проспекта ценных бумаг Компании, зарегистрированного Банком России 1 ноября 2025 года и размещенного на странице Компании в сети Интернет по адресу: https://www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=39560&type=7, которые могут повлиять на то, что фактические показатели деятельности Группы и отрасли будут существенно отличаться от предполагаемых в прогнозных заявлениях. Такие прогнозные заявления в каждом случае представляют собой лишь один из многих возможных сценариев и не должны рассматриваться как наиболее вероятный или стандартный сценарий. Ни Группа, ни ее Представители, ни иные лица не дают никаких заверений, гарантий или утверждений о том, что результаты, предполагаемые в прогнозных заявлениях, будут достигнуты. Соответственно, не следует чрезмерно полагаться на прогнозные заявления.

Часть финансовой информации в настоящем сообщении приводится с учетом потенциальных эффектов от приобретений, завершенных после отчетной даты, финансовых прогнозов и обновления планов IPO и основывается на ряде оговорок, допущений и предположений, применимых к финансовой информации подобного вида.

Информация, подлежащая раскрытию в соответствии с законодательством Российской Федерации о ценных бумагах, раскрывается на странице Компании в сети Интернет по адресу: https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=39560.

^[1] - Группа оценила события после окончания отчетного периода для Консолидированной финансовой отчетности до даты выпуска консолидированной финансовой отчетности 24 марта 2026 года.

^[2] - Скорр. EBITDA - показатель, включающий прибыль до вычета процентов, налога на прибыль, амортизации, обесценения и исключающий расходы, связанные с приобретением дочерних компаний (в том числе связанные с вознаграждением сотрудников, возникающим в связи с приобретением дочерних компаний), расходы на благотворительность, прибыли и убытки по курсовым разницам, а также другие статьи, которые Группа считает единовременными или разовыми.

^[3] - NIC – показатель чистой прибыли за вычетом капитализированных расходов и добавлением амортизации программного обеспечения.

^[4]  - Согласно данным исследования группы Б1 «Рынок программного обеспечения и ИТ-услуг» https://b1.ru/analytics/b1-software-and-it-services-in-russia-research-2025/

^[5] - Настоящий прогноз является прогнозом на основе допущений и не может рассматриваться как гарантия или обязательство Компании. Прогноз основан на ожиданиях менеджмента в отношении рыночных условий, регуляторной среды и операционной динамики, существующих на дату публикации настоящего сообщения. Фактические результаты могут существенно отличаться от прогнозных вследствие ряда факторов, включая изменение макроэкономической конъюнктуры, регуляторной среды, конкурентного ландшафта, а также реализации рисков, связанных с интеграцией приобретенных активов

^[6] - IPO - первичное публичное предложение

ПРИЛОЖЕНИЕ: Прогноз ключевых показателей FabricaONE.AI

Источники: данные Группы, консолидированная отчетность по МСФО

^[1] Включая результат от приобретения «Омег-Альянс»